TORONTO, le 5 déc. 2019 /CNW/ - La Banque CIBC (CM aux Bourses de Toronto et de New York) a annoncé aujourd'hui ses résultats du quatrième trimestre et de l'exercice clos le 31 octobre 2019.

« Nous avons continué de nous concentrer sur la création de valeur à long terme pour toutes nos parties prenantes, a déclaré Victor G. Dodig, président et chef de la direction de la Banque CIBC. En 2019, nous avons poursuivi la mise en œuvre de notre stratégie focalisée sur la clientèle, en améliorant l'expérience client et en investissant en vue de bâtir une banque axée sur les relations pour un monde moderne. »

Points saillants du quatrième trimestre

 

Les résultats de la Banque CIBC pour le quatrième trimestre de 2019 ont été touchés par les éléments d'importance suivants qui, regroupés, ont donné lieu à une incidence négative de 0,26 $ par action :

• un montant de 135 M$ (135 M$ après impôt, ou 0,30 $ par action) au titre de la dépréciation du goodwill liée à la vente prévue de notre participation donnant le contrôle dans FirstCaribbean International Bank Limited;
• des produits d'intérêts de 67 M$ (49 M$ après impôt, ou 0,11 $ par action) au titre du règlement de certaines questions liées à l'impôt sur le résultat;
• une augmentation de 28 M$ (21 M$ après impôt, ou 0,05 $ par action) au titre des provisions pour procédures judiciaires;
• un montant de 28 M$ (20 M$ après impôt, ou 0,04 $ par action) au titre de l'amortissement d'immobilisations incorporelles liées aux acquisitions;
• un montant de 16 M$ (incidence nette positive après impôt de 11 M$, ou 0,02 $ par action) au titre des ajustements selon la méthode de l'acquisition, net des coûts de transaction et coûts connexes à l'intégration, associé à l'acquisition de The PrivateBank, de Geneva Advisors et de Wellington Financial.

Pour l'exercice clos le 31 octobre 2019, la Banque CIBC a communiqué un résultat net de 5,1 G$ et un résultat net ajusté¹ de 5,4 G$, par rapport à un résultat net comme présenté de 5,3 G$ et un résultat net ajusté¹ de 5,5 G$ pour 2018. 

Le tableau suivant présente le résumé de notre rendement en 2019 par rapport à nos principales mesures financières et cibles :

 

Rendement de nos activités essentielles
Points saillants financiers de l'exercice 2019

 

Données fondamentales solides
Tout en investissant dans ses activités essentielles, la Banque CIBC a continué de renforcer ses données fondamentales. En 2019, la Banque CIBC a maintenu la solidité de ses fonds propres, sa productivité concurrentielle et de saines pratiques de gestion du risque :

• les ratios de fonds propres de la Banque CIBC ont été excellents, le ratio des fonds propres de première catégorie sous forme d'actions ordinaires selon Bâle III s'établissant à 11,6 % comme il a été mentionné auparavant, et le ratio des fonds propres de première catégorie et le ratio du total des fonds propres s'établissant respectivement à 12,9 % et 15,0 % au 31 octobre 2019;
• le risque de marché, calculé selon la valeur à risque moyenne, a été de 5,7 M$ en 2019, comparativement à 5,3 M$ en 2018;
• notre rendement du crédit est demeuré solide, le coefficient de pertes sur créances de la Banque CIBC s'établissant à 29 points de base par rapport à 26 points de base en 2018;
• le ratio de liquidité à court terme de la Banque CIBC s'est établi à 125 % pour le trimestre clos le 31 octobre 2019;
• le ratio de levier de la Banque CIBC était de 4,3 % au 31 octobre 2019.

Apporter davantage à nos collectivités
Les membres de l'équipe de la Banque CIBC ont à cœur d'apporter davantage à nos collectivités dans le cadre de notre initiative mondiale en matière d'investissement communautaire, Un pour tous. Au cours du quatrième trimestre, plus de 15 000 membres de l'équipe CIBC ont uni leurs efforts à ceux de nos clients dans l'objectif commun de réunir, à l'occasion de la Course à la vie CIBC de la Société canadienne du cancer, des fonds estimés à 3 M$ pour contribuer à changer l'avenir du cancer du sein.

Points saillants financiers du quatrième trimestre

 

Revue des résultats du quatrième trimestre de Services bancaires personnels et PME, région du Canada

 

Le résultat net pour le trimestre a été de 601 M$, en baisse de 67 M$ par rapport à celui du quatrième trimestre de 2018. Le résultat net ajusté¹ pour le trimestre s'est établi à 603 M$, en baisse de 66 M$ par rapport à celui du quatrième trimestre de 2018.

Les produits se sont élevés à 2 225 M$, en hausse de 24 M$ par rapport à ceux du quatrième trimestre de 2018, en raison surtout des marges positives et de l'augmentation des volumes, en partie contrebalancées par une baisse des honoraires. 

La dotation à la provision pour pertes sur créances a été de 255 M$, en hausse de 64 M$ comparativement à celle du quatrième trimestre de 2018, ce qui s'explique par une augmentation de la dotation à la provision pour pertes sur prêts productifs découlant de changements dans nos perspectives économiques et d'une migration de crédit dans le portefeuille des prêts personnels, ainsi que par une augmentation de la dotation à la provision pour pertes sur prêts douteux attribuable à une hausse de la dotation à la provision et des radiations dans le portefeuille des prêts personnels.

Les charges autres que d'intérêts ont atteint 1 156 M$, en hausse de 56 M$ par rapport à celles du quatrième trimestre de 2018, en raison essentiellement de l'augmentation des dépenses liées aux initiatives stratégiques.

Revue des résultats du quatrième trimestre de Groupe Entreprises et Gestion des avoirs, région du Canada

 

Le résultat net pour le trimestre a été de 306 M$, en baisse de 27 M$ par rapport à celui du quatrième trimestre de 2018. Le résultat net ajusté¹ pour le trimestre s'est établi à 307 M$, en baisse de 27 M$ par rapport à celui du quatrième trimestre de 2018.

Les produits se sont chiffrés à 1 028 M$, en hausse de 42 M$ par rapport à ceux du quatrième trimestre de 2018, grâce à la solide progression des prêts et des dépôts et à l'augmentation des honoraires dans le Groupe Entreprises, ainsi qu'à la forte croissance des volumes et à la hausse des actifs assortis d'honoraires découlant de l'appréciation des marchés dans Gestion des avoirs.

La dotation à la provision pour pertes sur créances s'est établie à 80 M$, en hausse de 73 M$ par rapport à celle du quatrième trimestre de 2018, du fait surtout d'une augmentation de la dotation à la provision pour pertes sur prêts douteux.

Les charges autres que d'intérêts ont été de 530 M$, en hausse de 9 M$ par rapport à celles du quatrième trimestre de 2018, en raison principalement de la hausse des dépenses liées aux initiatives stratégiques et de l'augmentation des salaires du personnel, en partie contrebalancées par la baisse de la rémunération liée au rendement.

Revue des résultats du quatrième trimestre de Groupe Entreprises et Gestion des avoirs, région des États-Unis

 

Le résultat net pour le trimestre a été de 180 M$, en hausse de 49 M$ comparativement à celui du quatrième trimestre de 2018. Le résultat net ajusté³ pour le trimestre s'est établi à 191 M$, en hausse de 52 M$ par rapport à celui du quatrième trimestre de 2018.

Les produits ont atteint 503 M$, en hausse de 46 M$ par rapport à ceux du quatrième trimestre de 2018, en raison principalement de la croissance des prêts et des honoraires élevés, en partie contrebalancés par une réduction des marges.

La dotation à la provision pour pertes sur créances a été de 17 M$, en baisse de 23 M$ par rapport à celle du quatrième trimestre de 2018. Les résultats du trimestre correspondant de l'exercice précédent comprenaient une dotation à la provision pour pertes sur prêts productifs attribuable à une migration de crédit négative dans le portefeuille de prêts productifs. La dotation à la provision pour pertes sur prêts douteux a diminué en lien avec une baisse de la dotation à la provision dans le portefeuille de services bancaires commerciaux aux États-Unis.

Les charges autres que d'intérêts se sont élevées à 286 M$, en hausse de 22 M$ par rapport à celles du quatrième trimestre de 2018, en raison essentiellement de la hausse des dépenses liées aux initiatives stratégiques.

Revue des résultats du quatrième trimestre de Marchés des capitaux

 

Le résultat net comme présenté et ajusté³ pour le trimestre s'est chiffré à 226 M$, comparativement à un résultat net comme présenté et ajusté de 233 M$ au quatrième trimestre de 2018. 

Les produits ont été de 735 M$, en hausse de 86 M$ par rapport à ceux du quatrième trimestre de 2018. Les produits de Marchés CIBC, réseau mondial ont augmenté grâce aux activités de financement dans les marchés mondiaux ainsi qu'aux activités de négociation de dérivés sur marchandises, de change et sur actions. Les produits de Services financiers aux entreprises et de Banque d'investissement ont augmenté en lien avec la hausse des produits tirés des services financiers aux entreprises et des activités de souscription de titres de créance, en partie contrebalancée par la diminution des produits tirés des services-conseils.

La dotation à la provision pour pertes sur créances s'est établie à 45 M$, en comparaison d'une reprise de provision pour pertes sur créances de 4 M$ au quatrième trimestre de 2018. Les résultats du trimestre considéré comprenaient une dotation à la provision pour pertes sur prêts productifs découlant de changements défavorables dans nos perspectives économiques et d'une migration de crédit défavorable dans le portefeuille de prêts productifs. La dotation à la provision pour pertes sur prêts douteux a augmenté principalement en raison de la dotation à la provision plus élevée dans le secteur du pétrole et du gaz.

Les charges autres que d'intérêts ont atteint 386 M$, en hausse de 30 M$ par rapport à celles du quatrième trimestre de 2018, en raison surtout de la hausse de la rémunération liée au rendement et des salaires du personnel.

Revue des résultats du quatrième trimestre du groupe Siège social et autres

 

La perte nette pour le trimestre s'est chiffrée à 120 M$, comparativement à une perte nette de 97 M$ au quatrième trimestre de 2018. La perte nette ajustée² pour le trimestre a été de 18 M$, par rapport à une perte nette ajustée de 11 M$ au quatrième trimestre de 2018.

Les produits ont été de 281 M$, en hausse de 122 M$ par rapport à ceux du quatrième trimestre de 2018. Les produits de Services bancaires internationaux ont augmenté étant donné que les résultats de l'exercice précédent comprenaient des pertes sur créances attendues supplémentaires sur les titres de créance dans CIBC FirstCaribbean attribuables à la restructuration par le gouvernement de la Barbade de la dette publique du pays, cet élément ayant été présenté comme un élément d'importance. Les produits Divers ont augmenté du fait essentiellement des produits d'intérêts liés au règlement de certaines questions fiscales, présentés comme un élément d'importance, en partie contrebalancés par une hausse de l'ajustement selon la BIE.

La dotation à la provision pour pertes sur créances a été de 5 M$, en baisse de 25 M$ par rapport à celle du quatrième trimestre de 2018, étant donné que les résultats du quatrième trimestre de 2018 tenaient compte d'une dotation à la provision pour pertes sur prêts douteux plus élevée dans CIBC FirstCaribbean, laquelle comprenait des pertes sur les prêts consentis à l'État à la suite de la restructuration de la dette par le gouvernement de la Barbade susmentionnée. 

Les charges autres que d'intérêts se sont établies à 480 M$, en hausse de 130 M$ par rapport à celles du quatrième trimestre de 2018, en raison surtout d'une dépréciation du goodwill liée à la vente prévue de notre participation donnant le contrôle dans CIBC FirstCaribbean et d'une augmentation des provisions pour procédures judiciaires, toutes deux présentées à titre d'éléments d'importance.

L'économie d'impôt a diminué de 40 M$ par rapport à celle du quatrième trimestre de 2018, ce qui s'explique surtout par la baisse des pertes.

Bilan consolidé

 

Compte de résultat consolidé

 

État du résultat global consolidé

 

 

État des variations des capitaux propres consolidé

 

Tableau des flux de trésorerie consolidé

 

Mesures non conformes aux PCGR
Nous avons recours à différentes mesures financières pour évaluer le rendement de nos secteurs d'activité. Certaines mesures sont calculées conformément aux Normes internationales d'information financière (IFRS ou PCGR), tandis que d'autres n'ont pas de signification normalisée en vertu des PCGR et ne peuvent donc pas être comparées à des mesures similaires utilisées par d'autres sociétés. Ces mesures non conformes aux PCGR peuvent permettre aux investisseurs de mieux comprendre la façon dont la direction évalue le rendement des activités sous-jacentes.

Le tableau ci-après présente un rapprochement trimestriel des mesures non conformes aux PCGR et des mesures conformes aux PCGR se rapportant à la CIBC consolidée. Pour plus de renseignements sur les mesures non conformes aux PCGR et les mesures conformes aux PCGR et un rapprochement annuel de ces mesures, se reporter à la section Mesures non conformes aux PCGR du Rapport annuel CIBC 2019.

 

 

Éléments d'importance

 

Mode de présentation
L'information financière consolidée intermédiaire présentée dans le présent communiqué de presse a été préparée selon les IFRS et est non auditée, tandis que l'information financière consolidée annuelle provient des états financiers audités. Les présents états financiers consolidés intermédiaires sont dressés selon les mêmes méthodes et conventions comptables que celles utilisées pour dresser les états financiers consolidés de la Banque CIBC au 31 octobre 2019 et pour l'exercice clos à cette date.

Conférence téléphonique et webdiffusion
La conférence téléphonique aura lieu à 8 h HE et est offerte en français (514 392-1587 ou numéro sans frais 1 800 898-3989, code d'accès 1030719#) et en anglais (416 340-2217 ou numéro sans frais 1 800 806-5484, code d'accès 8987973#). Les participants doivent se joindre à la conférence téléphonique 10 minutes avant le début. Immédiatement après les présentations officielles, les membres de la direction de la Banque CIBC seront disponibles pour répondre aux questions.

Une webdiffusion audio en direct de la conférence téléphonique sera également offerte en français et en anglais à l'adresse www.cibc.com/fr/about-cibc/investor-relations/quarterly-results.html.

Les renseignements sur les résultats financiers du quatrième trimestre de l'exercice 2019 de la Banque CIBC ainsi qu'une présentation destinée aux investisseurs pourront être consultés en français et en anglais à l'adresse www.cibc.com/francais : Relations avec les investisseurs, avant la conférence téléphonique et la webdiffusion. Nous n'intégrons pas de renseignements présentés sur le site Web dans le présent communiqué de presse.

L'enregistrement de la conférence sera accessible en français (514 861-2272 ou 1 800 408-3053, code d'accès 8849384#) et en anglais (905 694-9451 ou 1 800 408-3053, code d'accès 2545407#) jusqu'au 13 décembre 2019, 23 h 59 HE. La webdiffusion audio sera archivée à l'adresse www.cibc.com/fr/about-CIBC/investor-relations/quarterly-results.html.

À propos de la Banque CIBC
La Banque CIBC est une importante institution financière nord-américaine qui compte 10 millions de clients, tant des particuliers que des entreprises, y compris des clients institutionnels et du secteur public. Par l'intermédiaire de Services bancaires personnels et PME, de Groupe Entreprises et Gestion des avoirs, et de Marchés des capitaux, la Banque CIBC offre un éventail complet de conseils, de solutions et de services au moyen de son réseau de services bancaires numériques de premier plan, et de ses emplacements dans tout le Canada, aux États-Unis et dans le monde entier. Vous trouverez d'autres communiqués de presse et renseignements sur la Banque CIBC à http://cibc.fr.mediaroom.com/.

L'information figurant ci-dessous fait partie du présent communiqué de presse.

Les informations contenues dans le site Web de la Banque CIBC (www.cibc.com/francais) ne sont pas réputées être intégrées aux présentes.

Le conseil d'administration de la Banque CIBC a passé en revue le présent communiqué de presse avant sa publication.

UN MOT SUR LES ÉNONCÉS PROSPECTIFS :
De temps à autre, nous faisons des énoncés prospectifs écrits ou oraux au sens de certaines lois sur les valeurs mobilières, y compris dans le présent communiqué de presse, dans d'autres documents déposés auprès d'organismes de réglementation canadiens ou de la Securities and Exchange Commission des États-Unis, et dans d'autres communications. Tous ces énoncés sont faits conformément aux dispositions d'exonération et se veulent des énoncés prospectifs aux termes de la législation en valeurs mobilières applicable du Canada et des États-Unis, notamment la loi des États-Unis intitulée Private Securities Litigation Reform Act of 1995. Ces énoncés comprennent, sans toutefois s'y limiter, des déclarations faites aux sections « Rendement de nos activités essentielles », « Données fondamentales solides » et « Apporter davantage à nos collectivités » du présent communiqué de presse et à la section « Conjoncture de l'économie et du marché - Perspectives pour l'année 2020 » du Rapport de gestion de notre Rapport annuel 2019 et d'autres énoncés sur nos activités, nos secteurs d'activité, notre situation financière, notre gestion du risque, nos priorités, nos cibles, nos objectifs permanents ainsi que nos stratégies, le contexte réglementaire dans lequel nous exerçons nos activités et nos perspectives pour l'année 2020 et les périodes subséquentes. Ces énoncés se reconnaissent habituellement à l'emploi de termes comme « croire », « prévoir », « compter », « estimer », « prévision », « cible », « objectif » et d'autres expressions de même nature et de verbes au futur et au conditionnel. De par leur nature, ces énoncés prospectifs nous obligent à faire des hypothèses, notamment des hypothèses économiques qui sont présentées dans la section « Conjoncture de l'économie et du marché - Perspectives pour l'année 2020 » de notre Rapport annuel 2019, telle qu'elle peut être mise à jour dans les rapports trimestriels, et sont assujettis aux risques inhérents et aux incertitudes qui peuvent être de nature générale ou spécifique. Divers facteurs, dont nombre sont indépendants de notre volonté, influent sur nos activités, notre rendement et nos résultats et pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent considérablement des résultats attendus dans les énoncés prospectifs. Ces facteurs comprennent : le risque de crédit, le risque de marché, le risque de liquidité, le risque stratégique, le risque d'assurance, le risque opérationnel, les risques juridiques, liés au comportement et de réputation, le risque de réglementation et le risque environnemental; l'efficacité et la pertinence de nos processus et modèles de gestion et d'évaluation des risques; des changements d'ordre législatif ou réglementaire dans les territoires où nous exerçons nos activités, y compris la loi intitulée Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act ainsi que les dispositions réglementaires en vertu de celle-ci, la norme commune de déclaration de l'Organisation de coopération et de développement économiques et les réformes réglementaires au Royaume-Uni et en Europe, les normes mondiales concernant la réforme relative aux fonds propres et à la liquidité élaborées par le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire, et la réglementation concernant la recapitalisation des banques et le système de paiements au Canada; les changements apportés aux lignes directrices relatives aux fonds propres pondérés en fonction du risque et aux directives d'information, et les lignes directrices réglementaires en matière de taux d'intérêt et de liquidité, et leur interprétation; l'issue de poursuites et d'enquêtes réglementaires, et des questions connexes; l'incidence de modifications des normes comptables et des règles et leur interprétation; les changements apportés au montant estimé des réserves et provisions; l'évolution des lois fiscales; les changements à nos notes de crédit; la situation et les changements politiques, y compris les modifications aux questions d'ordre économique ou commercial; l'incidence possible de conflits internationaux et d'actes terroristes, des catastrophes naturelles, des urgences en matière de santé publique, des perturbations occasionnées aux infrastructures des services publics et de toute autre catastrophe; la dépendance envers des tiers pour fournir les infrastructures nécessaires à nos activités; les perturbations potentielles à l'égard de nos systèmes de technologies de l'information et de nos services; l'augmentation des risques liés à la cybersécurité pouvant comprendre le vol ou la divulgation d'actifs, l'accès non autorisé à de l'information sensible ou une perturbation des activités; le risque lié aux médias sociaux; les pertes découlant de fraudes internes ou externes; la lutte contre le blanchiment d'argent; l'exactitude et l'exhaustivité de l'information qui nous est fournie en ce qui a trait à nos clients et à nos contreparties; le défaut de tiers de remplir leurs obligations envers nous et nos sociétés affiliées ou nos entreprises associées; l'intensification de la concurrence livrée par des concurrents existants ou de nouveaux venus dans le secteur des services financiers, notamment les services bancaires en direct et mobiles; l'évolution des technologies; la tenue des marchés financiers mondiaux; les modifications à la politique monétaire et économique; les fluctuations de change et de taux d'intérêt, y compris celles découlant de la volatilité du marché et du prix du pétrole; la conjoncture économique générale mondiale et celle du Canada, des États-Unis et d'autres pays où nous menons nos activités, y compris la croissance du niveau d'endettement des ménages au Canada et les risques de crédit à l'échelle mondiale; notre capacité à élaborer et à lancer des produits et services, à élargir nos canaux de distribution existants et à en créer de nouveaux, et à accroître les produits que nous en tirons; les changements des habitudes des clients en matière de consommation et d'économie; notre capacité d'attirer et de retenir des employés et des cadres clés, notre capacité à réaliser nos stratégies et à mener à terme nos acquisitions et à intégrer les sociétés acquises et les coentreprises; le risque que les synergies et les avantages attendus d'une acquisition ne se concrétisent pas dans les délais prévus ou qu'ils ne se concrétisent pas du tout; et notre capacité à anticiper et à gérer les risques associés à ces facteurs. Cette énumération ne couvre pas tous les facteurs susceptibles d'influer sur nos énoncés prospectifs. Aussi ces facteurs et d'autres doivent-ils éclairer la lecture des énoncés prospectifs sans toutefois que les lecteurs se fient indûment à ces énoncés prospectifs. Tout énoncé prospectif contenu dans le présent communiqué de presse représente l'opinion de la direction uniquement à la date des présentes et est communiqué afin d'aider nos actionnaires et les analystes financiers à comprendre notre situation financière, nos objectifs, nos priorités et nos attentes en matière de rendement financier aux dates indiquées et pour les périodes closes à ces dates, et peut ne pas convenir à d'autres fins. Nous ne nous engageons à mettre à jour aucun énoncé prospectif du présent communiqué de presse ou d'autres communications, sauf si la loi l'exige.

SOURCE Banque CIBC